বাংলাদেশে মোবাইল ব্যাংকিং বা মানি ট্রান্সফারের লাইসেন্সপ্রাপ্ত প্রতিষ্ঠান রয়েছে ১৩টি। অথচ ট্রান্সপারেন্সি ইন্টারন্যাশনাল বাংলাদেশ (টিআইবি)-এর সাম্প্রতিক এক দেশব্যাপী মাঠপর্যায়ের সমীক্ষায় দেখা গেছে, দেশের শতভাগ এজেন্টের দোকানেই বিকাশের লেনদেন সক্রিয় রয়েছে।[১] আমরা এখন কাউকে টাকা পাঠানোর কথা বলতে গেলে "টাকা পাঠাও" বলি না, অবচেতনভাবেই বলে ফেলি "বিকাশ করে দাও"। একটি বাণিজ্যিক প্রতিষ্ঠানের নাম কীভাবে একটি জাতির প্রাত্যহিক ভাষায় স্বয়ংসম্পূর্ণ ‘ক্রিয়াপদ’ বা ভার্ব-এ রূপ নিল? কীভাবে একজন আর্ট গ্র্যাজুয়েট উদ্যোক্তা, একটি ব্যাংক এবং মাত্র ৩৭ জন কর্মী নিয়ে যাত্রা শুরু করে গড়ে উঠল দেশের প্রথম বিলিয়ন ডলারের ইউনিকর্ন? আর সেই প্রতিষ্ঠানকে ঘিরেই আজ অর্থনীতিবিদ ও সাধারণ গ্রাহকদের মাঝে কেন তীব্র বিতর্ক তৈরি হয়েছে, বিকাশ আসলে একটি নির্ভরযোগ্য আর্থিক সেবা নাকি পরিকল্পিত একচেটিয়া মনোপলি ব্যবসা?
চারুকলার শিক্ষার্থী থেকে ফিনটেক বিপ্লব
বিকাশ গড়ে ওঠার গল্পের কেন্দ্রীয় চরিত্র কামাল কাদীর। শিক্ষাজীবনের শুরুতে তিনি কোনো ফিন্যান্স বা কম্পিউটার ইঞ্জিনিয়ারিংয়ের ছাত্র ছিলেন না; যুক্তরাষ্ট্রের ওবারলিন কলেজ থেকে চারুকলায় স্নাতক সম্পন্ন করে চিত্রশিল্পী হওয়ার প্রশিক্ষণ নিয়েছিলেন। পরবর্তীতে তিনি বিশ্বের শীর্ষস্থানীয় ব্যবসা বিদ্যালয় ম্যাসাচুসেটস ইনস্টিটিউট অব টেকনোলজি (এমআইটি) থেকে এমবিএ সম্পন্ন করেন। পারিবারিক সূত্রেই উদ্যোক্তা মনোভাব তার রক্তে ছিল, তার বড় ভাই ইকবাল কাদীর ছিলেন দেশের সর্ববৃহৎ মোবাইল অপারেটর গ্রামীণফোনের অন্যতম প্রতিষ্ঠাতা।
দেশে ফিরে কামাল কাদীর প্রথমে গড়ে তোলেন মোবাইলভিত্তিক কেনাবেচার পথিকৃৎ প্ল্যাটফর্ম ‘সেলবাজার’ (CellBazaar), যা পরবর্তীতে আন্তর্জাতিক টেলিকম জায়ান্ট টেলিনর অধিগ্রহণ করে। সে সময় তিনি লক্ষ্য করলেন এক অদ্ভুত বৈপরীত্য: বাংলাদেশে প্রায় ১০ কোটি মানুষের কোনো ব্যাংক অ্যাকাউন্ট ছিল না, কিন্তু তাদের প্রায় প্রত্যেকের হাতেই কমবেশি মোবাইল ফোন পৌঁছাতে শুরু করেছিল।[২] চিরাচরিত ব্যাংক শাখার পেছনে বিপুল খরচ না করে যদি একটি সাধারণ ফোনের ভেতরেই ব্যাংকিং সেবা ঢুকিয়ে দেওয়া যায়, তবে তৃণমূলের প্রান্তিক মানুষও সরাসরি আর্থিক অন্তর্ভুক্তির আওতায় আসবে।
২০০৮ সালের ২৬ আগস্ট কামাল কাদীর এই যুগান্তকারী পরিকল্পনা নিয়ে হাজির হন ব্র্যাকের স্বপ্নদ্রষ্টা ও প্রতিষ্ঠাতা স্যার ফজলে হাসান আবেদের কাছে। সেখানে একটি দূরদর্শী নীতিনির্ধারণী সিদ্ধান্ত গৃহীত হয়, এই সেবা কোনো একক মোবাইল অপারেটরের অধীনে চলবে না, বরং একটি বিশ্বস্ত ব্যাংকের ছত্রছায়ায় যৌথ উদ্যোগ হিসেবে পরিচালিত হবে। ২০১০ সালের শুরুতে প্রতিষ্ঠিত হয় যৌথ মূলধনী প্রতিষ্ঠান; যার ৫১ শতাংশ শেয়ারের মালিকানা থাকে ব্র্যাক ব্যাংকের হাতে এবং বাকি ৪৯ শতাংশ থাকে কামাল কাদীরের প্রতিষ্ঠান মানি ইন মোশনের অধীনে। সেই বছরই বিশ্বের অন্যতম শীর্ষ মানবহিতৈষী সংস্থা বিল অ্যান্ড মেলিন্ডা গেটস ফাউন্ডেশন এই উদ্যোগে ১ কোটি মার্কিন ডলারের আর্থিক অনুদান প্রদান করে।
২০১১ সালের ২১ জুলাই আনুষ্ঠানিকভাবে যাত্রা শুরু করে বিকাশ। তখন প্রতিষ্ঠানটির মোট কর্মী সংখ্যা ছিল মাত্র ৩৭ জন এবং সেবা ছিল সর্বসাকুল্যে তিনটি: ক্যাশ ইন, ক্যাশ আউট এবং সেন্ড মানি। এর ঠিক পরের বছর, ২০১২ সালের ১২ এপ্রিল বাংলাদেশ ব্যাংক থেকে ব্র্যাক ব্যাংকের সহযোগী প্রতিষ্ঠান হিসেবে পূর্ণাঙ্গ এমএফএস লাইসেন্স লাভ করে প্রতিষ্ঠানটি।
রেগুলেটরি নীতিতে বড় প্রতিযোগীদের ছিটকে পড়া
বিকাশের এই ঐতিহাসিক উত্থানের পেছনে শুধু প্রযুক্তি বা বিজ্ঞাপন ছিল না, ছিল নিয়ন্ত্রক সংস্থার এক যুগান্তকারী রেগুলেটরি সিদ্ধান্ত। কেনিয়াসহ আফ্রিকার বহু দেশে মোবাইল মানি বিপ্লবের নেতৃত্ব দিয়েছিল টেলিকম অপারেটররা (যেমন সাফারিকমের এম-পেসা)। কিন্তু ২০১১ সালে বাংলাদেশ ব্যাংক একটি কঠোর দিকনির্দেশনা জারি করে: বাংলাদেশে কোনো টেলিকম কোম্পানি সরাসরি মোবাইল ওয়ালেট পরিচালনা করতে পারবে না, কেবল তফসিলি ব্যাংকগুলোই সহযোগী প্রতিষ্ঠান বা উইং খুলে এমএফএস পরিচালনা করতে পারবে।[৩]
এই একক সিদ্ধান্তের ফলে গ্রামীণফোন, বাংলালিংক কিংবা রবির মতো বিপুল গ্রাহক ও মূলধনসম্পন্ন টেলিকম জায়ান্টরা নিজস্ব ওয়ালেট খোলার অধিকার থেকে চিরতরে বঞ্চিত হয়। ফলে বাজারে সম্ভাব্য সবচেয়ে বড় কর্পোরেট প্রতিদ্বন্দ্বিতার পথ রুদ্ধ হয়ে যায়। আর অন্যদিকে, বাংলাদেশে ব্র্যাকের ৫০ বছরের গভীর সামাজিক গ্রহণযোগ্যতা ও তৃণমূল নেটওয়ার্ককে কাজে লাগিয়ে বিকাশ একাই ফাঁকা মাঠে অভাবনীয় গতিতে নিজেদের ব্র্যান্ডিং সুদৃঢ় করে ফেলে।
টানা ৩ বছরের লোকসান পেরিয়ে ইউনিকর্নের মুকুট
শুরুর দিকে বিকাশের গ্রাহক ছিল মাত্র ২০ লাখের কাছাকাছি। তবে ২০১২ থেকে ২০১৫ সালের মধ্যে তাদের প্রবৃদ্ধি তুঙ্গে ওঠে এবং বৈশ্বিক মহারথীরা প্রতিষ্ঠানটিতে বিনিয়োগে আকৃষ্ট হয়। ২০১৩ সালের এপ্রিলে বিশ্বব্যাংক গ্রুপের আইএফসি (IFC) ১০ মিলিয়ন ডলার বিনিয়োগ করে। ২০১৪ সালের মার্চে গেটস ফাউন্ডেশন আরও ১১ মিলিয়ন ডলার ইক্যুইটি বিনিয়োগ দেয়। এরপর ২০১৮ সালের এপ্রিলে আলিবাবা গ্রুপের অ্যান্ট ফিন্যান্সিয়াল (অ্যালিপে-এর মূল প্রতিষ্ঠান) ৮৮০ মিলিয়ন ডলার ভ্যালুয়েশনে বিকাশের ২০ শতাংশ শেয়ার কিনে নেয়। অ্যান্ট ফিন্যান্সিয়াল কেবল বিনিয়োগই আনেনি, তাদের বৈশ্বিক পেমেন্ট আর্কিটেকচার ও অ্যালগরিদম বিকাশের অ্যাপে যুক্ত করে প্রযুক্তিকে বহুগুণ শক্তিশালী করে তোলে।
এরপর আসে ২০২১ সালের নভেম্বর। জাপানের বিশ্ববিখ্যাত সফটব্যাংক ভিশন ফান্ড-২ বিকাশ-এ ২৫০ মিলিয়ন ডলার বিনিয়োগ করে। প্রতিষ্ঠানটির বাজারমূল্য দাঁড়ায় প্রায় ২ বিলিয়ন ডলারে। বাংলাদেশ পায় ইতিহাসের প্রথম প্রাতিষ্ঠানিক ‘ইউনিকর্ন’ স্টার্টআপ।[৪]
তবে চমকপ্রদ তথ্য হলো, যে সময়ে বিকাশ ২ বিলিয়ন ডলারের ইউনিকর্ন ঘোষিত হয়েছিল, তখন খাতায়-কলমে প্রতিষ্ঠানটি কোনো লাভজনক প্রতিষ্ঠান ছিল না। ২০১৯ থেকে ২০২১ সাল পর্যন্ত টানা তিন বছর বিকাশ ব্যাপক লোকসানের মুখে ছিল। শুধু ২০২১ অর্থবছরই তাদের নিট লোকসান দাঁড়িয়েছিল প্রায় ১১৭ কোটি টাকা। এর মূল কারণ ছিল গ্রাহক অধিগ্রহণ, দেশজুড়ে কিউআর কোড স্থাপন, অ্যাপের নিরাপত্তা উন্নয়ন, মার্চেন্ট বোনাস ও লোভনীয় ক্যাশব্যাক ক্যাম্পেইনে আগ্রাসী মূলধন ঢালা। বিদেশি ভেঞ্চার ক্যাপিটালের ধৈর্যশীল অর্থায়ন থাকার কারণে বিকাশ এই দীর্ঘমেয়াদি লোকসান হজম করতে সক্ষম হয়েছিল।
বিকাশের বার্ষিক মুনাফার উল্লম্ফন ও অডিট রিপোর্ট
২০২০ সালের বৈশ্বিক করোনা মহামারি ছিল বিকাশের জন্য সবচেয়ে বড় টার্নিং পয়েন্ট। ২০২০ সালে বিকাশের গ্রাহকসংখ্যা যেখানে ছিল সাড়ে ৩ কোটি, ২০২১ সালের মধ্যেই তা ৫ কোটি অতিক্রম করে। ২০২২ সালের তৃতীয় প্রান্তিকে এসে প্রতিষ্ঠানটি আবারও লাভের মুখ দেখে এবং পরবর্তীতে তাদের মুনাফায় অবিশ্বাস্য বিস্ফোরণ ঘটে।
গ্রাফিক্যাল চার্ট: বিকাশের নিট মুনাফা ও লোকসানের গতিপথ (২০২১ থেকে ২০২৫)
তথ্যসূত্র: ব্র্যাক ব্যাংক অডিটেড আর্থিক প্রতিবেদন ও সাবসিডিয়ারি ডিসক্লোজার (টাকার অংক কোটি টাকায়)
নিচের সারণিতে বিগত বছরগুলোতে বিকাশের আর্থিক রাজস্ব, নিট মুনাফা এবং গ্রাহক ও নেটওয়ার্ক বৃদ্ধির পূর্ণাঙ্গ তুলনামূলক খতিয়ান দেওয়া হলো:
| অর্থবছর / সূচক | বার্ষিক মোট রাজস্ব | নিট মুনাফা / লোকসান | সক্রিয় গ্রাহক সংখ্যা | সারাদেশে এজেন্টের সংখ্যা |
|---|---|---|---|---|
| ২০২১ অর্থবছর | ২,৬২৪ কোটি টাকা | - ১১৭.২ কোটি (লোকসান) | ৫ কোটি ২০ লাখ | ২ লাখ ৬০ হাজার |
| ২০২২ অর্থবছর | ৩,৪৩০ কোটি টাকা | + ১৭.০ কোটি টাকা | ৬ কোটি ৫০ লাখ | ৩ লাখ ১০ হাজার |
| ২০২৩ অর্থবছর | ৪,১৮০ কোটি টাকা | + ১০৪.১ কোটি টাকা | ৭ কোটি ১০ লাখ | ৩ লাখ ৩০ হাজার |
| ২০২৪ অর্থবছর | ৫,২০৫ কোটি টাকা | + ৩১৬.৪ কোটি টাকা | ৭ কোটি ৮০ লাখ | ৩ লাখ ৪৫ হাজার |
| ২০২৫ অর্থবছর | ৬,৫৬৫ কোটি টাকা | + ৬৬১.২ কোটি টাকা | ৮ কোটি ২০ লাখ | ৩ লাখ ৫০ হাজার+ |
| ২০২৬ (জুলাই পর্যন্ত) | চলমান অর্থবছর | প্রাক্কলিত উচ্চ প্রবৃদ্ধি | ৮ কোটি ৪০ লাখ | ৩ লাখ ৫০ হাজারের বেশি |
টিআইবি সমীক্ষা ২০২৫: মনোপলি নাকি স্বাভাবিক আধিপত্য?
বাজারে ডাচ-বাংলা ব্যাংকের ‘রকেট’ ছিল প্রথম দিক থেকেই, পরবর্তীতে ডাক বিভাগের ছত্রছায়ায় এসেছে সরকারি সুবিধাপ্রাপ্ত ‘নগদ’। এরপরও কেন বিকাশ এমন একক আধিপত্য ধরে রাখতে পেরেছে? ট্রান্সপারেন্সি ইন্টারন্যাশনাল বাংলাদেশ (টিআইবি)-এর ২০২৫ সালের দেশব্যাপী নিরপেক্ষ গবেষণা রিপোর্ট দেশের সামগ্রিক এমএফএস বাজারের একটি উদ্বেগজনক ভারসাম্যহীন চিত্র তুলে ধরেছে।[১]
গ্রাফিক্যাল চার্ট: টিআইবি ২০২৫ জরিপ অনুযায়ী এমএফএস বাজার অংশীদারিত্ব
তথ্যসূত্র: ট্রান্সপারেন্সি ইন্টারন্যাশনাল বাংলাদেশ (টিআইবি) জাতীয় মাঠপর্যায়ের গবেষণা রিপোর্ট ২০২৫
১. এমএফএস গ্রাহকদের অ্যাকাউন্ট থাকার হার (একাধিক উত্তর প্রযোজ্য)
২. দোকান ও বাণিজ্যিক মার্চেন্টদের পেমেন্ট গ্রহণের হার
টিআইবির গবেষণায় উঠে আসা মূল সূচকগুলো নিচের সারণিতে বিস্তারিত বিন্যস্ত করা হলো:
| টিআইবি জরিপের মূল সূচক | জরিপের পরিসংখ্যানগত ফলাফল | অর্থনৈতিক ও সামাজিক প্রভাব |
|---|---|---|
| এজেন্ট দোকানে সেবার উপস্থিতি | ১০০.০% (সকল দোকানে বিকাশ বিদ্যমান) | বাজারে সম্পূর্ণ বিকল্পহীন ও অবিতর্কিত উপস্থিতি |
| গ্রাহকদের অ্যাকাউন্ট ব্যবহারের হার | ৮৪.৪% গ্রাহক নিয়মিত বিকাশ ব্যবহার করেন | নগদ (৩০.৯%) ও রকেট (১৭.২%) অনেক পিছিয়ে |
| মার্চেন্ট পয়েন্টে গ্রহণযোগ্যতা | ৯২.০% দোকানে বিকাশ কিউআর কোড রয়েছে | ডিজিটাল শপিংয়ে প্রতিদ্বন্দ্বীদের প্রায় শূন্য উপস্থিতি |
| উচ্চ চার্জ নিয়ে অসন্তুষ্ট নারী গ্রাহক | ৮৬.০% এর বেশি নারী গ্রাহক | গৃহস্থালী ও ক্ষুদ্র সঞ্চয়ে বাড়তি আর্থিক বোঝার সৃষ্টি |
| উচ্চ চার্জ নিয়ে অসন্তুষ্ট গ্রামীণ গ্রাহক | ৭৫.০% এর বেশি গ্রামীণ ব্যবহারকারী | প্রান্তিক জনগোষ্ঠীর রক্ত ঘামে উপার্জিত অর্থের অপচয় |
| বাজার প্রতিযোগিতা কাঠামো মূল্যায়ন | নীতিগত সুরক্ষায় সৃষ্ট একচেটিয়া (Regulatory Moat) | টেলিকমদের বাদ দেওয়ায় উন্মুক্ত প্রতিযোগিতার অনুপস্থিতি |
প্রতিদ্বন্দ্বী থাকা সত্ত্বেও বিকাশ কেন অপ্রতিদ্বন্দ্বী?
গবেষণা ও বাজার বিশ্লেষণে এর পেছনে মূলত ৭টি কৌশলগত কারণ সুস্পষ্ট হয়ে উঠেছে:
- প্রথম আসার সুবিধা ও ব্র্যাকের সামাজিক আস্থা: বাজারে নগদ এসেছে ২০১৯ সালে, বিকাশের পূর্ণাঙ্গ যাত্রার আট বছর পর। ফলে প্রত্যন্ত অঞ্চলের মানুষ ব্র্যাকের দীর্ঘ ৫০ বছরের মাইক্রোফাইন্যান্স সুনামের কারণে ফোনে টাকা রাখাকে শতভাগ নিরাপদ মনে করেছে।
- সাড়ে ৩ লাখ এজেন্টের দুর্ভেদ্য নেটওয়ার্ক: ডিজিটাল ওয়ালেট থেকে নগদ টাকা উত্তোলনে পাশের গলির দোকানে ক্যাশ থাকা জরুরি। নতুন কোনো কোম্পানির পক্ষে দেশজুড়ে সাড়ে ৩ লাখ বিশ্বস্ত এজেন্টের এমন নিশ্ছিদ্র তারল্য চেইন তৈরি করা অসম্ভব ব্যয়বহুল।
- নেটওয়ার্ক ইফেক্ট (Network Effect): অর্থনীতিতে নেটওয়ার্ক ইফেক্ট এমন এক ফাঁদ, যেখানে ব্যবহারকারীর সংখ্যাই নতুন ব্যবহারকারী টেনে আনে। আপনার মা, বোন, বন্ধু, অফিস বস এবং এলাকার মুদি দোকানি যদি বিকাশে থাকে, তবে একা আপনার অন্য কোনো ওয়ালেট ব্যবহারের কোনো উপযোগিতা থাকে না। এভাবেই ‘বিকাশ করে দাও’ শব্দবন্ধের জন্ম।
- ধৈর্যশীল আন্তর্জাতিক মূলধন: টানা তিন বছর শত কোটি টাকার লোকসান সহ্য করার মতো বিদেশি বিনিয়োগ রকেট বা অন্য কোনো স্থানীয় ব্যাংকের ছিল না।
- নিয়মবিধির শক্ত প্রতিবন্ধকতা (Barriers to Entry): টেলিকম অপারেটরদের এমএফএসে ঢুকতে না দেওয়া বিকাশের মনোপলি টিকিয়ে রাখার সবচেয়ে বড় সুরক্ষা কবচ হিসেবে কাজ করেছে। টিআইবি স্বয়ং এটিকে ‘আইনগত কারণে সৃষ্ট বাজার আধিপত্য’ হিসেবে চিহ্নিত করেছে।
- প্রতিদ্বন্দ্বী প্রতিষ্ঠানের অভ্যন্তরীণ পদস্খলন: নগদ সরকারি পৃষ্ঠপোষকতায় দ্রুত বাড়লেও তাদের নিয়মিত লাইসেন্স ছিল না; অন্তর্বর্তী লাইসেন্স ছয়বার নবায়ন করা হয়েছিল। ২০২৪ সালের আগস্টে প্রায় ৬৪৫ কোটি টাকার অতিরিক্ত ভুয়া ই-মানি তৈরির অভিযোগে বাংলাদেশ ব্যাংক সেখানে প্রশাসক বসিয়ে দেয়, যা নগদের বিশ্বাসযোগ্যতায় মারাত্মক ধস নামায়।
- সাধারণ ওয়ালেট থেকে স্বয়ংসম্পূর্ণ সুপার-অ্যাপ: বিকাশ সাধারণ ক্যাশ-ইন ক্যাশ-আউটের ভেতর সীমাবদ্ধ থাকেনি। বিদ্যুৎ, গ্যাস, পানির বিল, মোবাইল রিচার্জ, বিমান-বাসের টিকিট, সঞ্চয় স্কিম (DPS), ন্যানো ডিজিটাল লোন এবং বিদেশি রেমিট্যান্স সবকিছু একটি অ্যাপে নিয়ে এসেছে। ফলে গ্রাহকের বিকাশ ছাড়ার কোনো কারণই অবশিষ্ট থাকে না।
ক্যাশ আউট খরচের তুলনামূলক বিশ্লেষণ
বিকাশকে নিয়ে সাধারণ মানুষের সবচেয়ে দীর্ঘদিনের ক্ষোভ তাদের উচ্চ ক্যাশ আউট চার্জ। সাধারণ গ্রাহকের জন্য অ্যাপ থেকে প্রতি হাজারে ক্যাশ আউট চার্জ ১৮.৫০ টাকা। টিআইবির গবেষণার হিসাব অনুযায়ী, বিকাশ থেকে একজন গ্রাহক ২৫ হাজার টাকা ক্যাশ আউট করতে গেলে তার খরচ হয় ৩৭২ থেকে ৪৭২ টাকা। অথচ একই ২৫ হাজার টাকা কোনো বাণিজ্যিক ব্যাংক শাখা বা ডেবিট কার্ড দিয়ে এটিএম বুথ থেকে তুলতে খরচ হয় শূন্য থেকে সর্বোচ্চ ২৯ টাকা।[১]
গ্রাফিক্যাল চার্ট: ২৫,০০০ টাকা উত্তোলনে কোন মাধ্যমে কত খরচ হয়?
তথ্যসূত্র: ব্যাংক বনাম এমএফএস প্ল্যাটফর্মের সরকারি চার্জ তালিকা ও টিআইবি নিরীক্ষা ২০২৫
বিভিন্ন অঙ্কের লেনদেনের ক্ষেত্রে গ্রাহকের পকেট থেকে প্রকৃতপক্ষে কত টাকা চার্জ কাটা যায়, তা নিচের বিস্তারিত সারণিতে পর্যবেক্ষণ করা সম্ভব:
| লেনদেনের অঙ্ক | বিকাশ রেগুলার (১৮.৫০) | বিকাশ প্রিয় (১৩.৯৫) | নগদ রেগুলার (১৪.৯৪) | ব্যাংক এটিএম বুথ |
|---|---|---|---|---|
| ১,০০০ টাকা উত্তোলন | ১৮.৫০ টাকা | ১৩.৯৫ টাকা | ১৪.৯৪ টাকা (অ্যাপে ১১.৪৯) | ০ থেকে ১০ টাকা |
| ৫,০০০ টাকা উত্তোলন | ৯২.৫০ টাকা | ৬৯.৭৫ টাকা | ৭৪.৭০ টাকা (অ্যাপে ৫৭.৪৫) | ০ থেকে ১০ টাকা |
| ১০,০০০ টাকা উত্তোলন | ১৮৫.০০ টাকা | ১৩৯.৫০ টাকা | ১৪৯.৪০ টাকা (অ্যাপে ১১৪.৯০) | ০ থেকে ২০ টাকা |
| ২৫,০০০ টাকা উত্তোলন | ৪৬২.৫০ টাকা | ৩৪৮.৭৫ টাকা | ৩৭৩.৫০ টাকা (অ্যাপে ২৮৭.২৫) | ০ থেকে ২৯ টাকা |
| ৫০,০০০ টাকা উত্তোলন | ৯২৫.০০ টাকা | ৬৯৭.৫০ টাকা | ৭৪৭.০০ টাকা (অ্যাপে ৫৭৪.৫০) | ০ থেকে ৫০ টাকা |
বিকাশের পক্ষ থেকে এই চার্জের ব্যাখ্যা হিসেবে বলা হয়, ১৮.৫০ টাকার সিংহভাগ (প্রায় ১৪ টাকা) চলে যায় স্থানীয় এজেন্ট ও ডিস্ট্রিবিউটরদের নগদ তারল্য বজায় রাখার কমিশন বাবদ। তবে ২০২১ সালের অক্টোবরে ‘প্রিয় এজেন্ট’ (১৪.৯০ টাকা) এবং ২০২৬ সালের জুলাই মাসে তা আরও কমিয়ে ১৩.৯৫ টাকা করার পেছনে রয়েছে গভীর ব্যবসায়িক কৌশল। ছাড় পেতে গ্রাহককে নির্দিষ্ট দুটি এজেন্টে যেতে হয়, যার ফলে গ্রাহক আরও শক্তভাবে বিকাশের নেটওয়ার্কে আবদ্ধ হয়ে পড়ে। এছাড়া টাকা ক্যাশ আউট না হয়ে যদি ডিজিটাল ওয়ালেটে থেকে মার্চেন্ট পেমেন্ট, বিল পে ও সঞ্চয়ে খরচ হয়, তবে বিকাশকে কোনো এজেন্ট কমিশন দিতে হয় না, বরং শতভাগ মুনাফা তাদের পকেটে জমা হয়।
বিকাশের মালিকানা কাঠামো ও ইকুইটি শেয়ারিং
অনেকেই মনে করেন বিকাশ সম্পূর্ণ ব্র্যাক ব্যাংকের একটি প্রতিষ্ঠান। কিন্তু বাস্তবে এটি একটি বহুজাতিক যৌথ কনসোর্টিয়াম। প্রতিষ্ঠানটির ইকুইটি মালিকানা নিচের সারণিতে তুলে ধরা হলো:
| বিনিয়োগকারী প্রতিষ্ঠান | শেয়ারের পরিমাণ | অবদান ও কৌশলগত ভূমিকা |
|---|---|---|
| ব্র্যাক ব্যাংক লিমিটেড (BRAC Bank) | ৫১.০% (সংখ্যাগরিষ্ঠ শেয়ার) | তফসিলি ব্যাংকিং লাইসেন্স, রেগুলেটরি সুরক্ষা ও সামাজিক আস্থা |
| অ্যান্ট ফিন্যান্সিয়াল (Alipay - আলিবাবা) | ২০.০% শেয়ার | বিশ্বমানের পেমেন্ট টেকনোলজি, কিউআর ও সাইবার সিকিউরিটি ইঞ্জিন |
| মানি ইন মোশন এলএলসি (Money in Motion) | উদ্যোক্তা অংশীদারিত্ব | প্রতিষ্ঠাতা কামাল কাদীর ও ইকবাল কাদীরের কৌশলগত মূলধন |
| আন্তর্জাতিক অর্থ করপোরেশন (IFC) | ইকুইটি পার্টনার | বিশ্বব্যাংক গ্রুপের প্রাতিষ্ঠানিক আর্থিক সুশাসন ও নীতিগত সমর্থন |
| সফটব্যাংক ভিশন ফান্ড-২ (SoftBank) | ২৫০ মিলিয়ন ডলার বিনিয়োগ অংশ | বৈশ্বিক ভ্যালুয়েশন নির্ধারণ ও ইউনিকর্ন মর্যাদা প্রতিষ্ঠা |
| বিল অ্যান্ড মেলিন্ডা গেটস ফাউন্ডেশন | প্রাথমিক অনুদান ও শেয়ার | আর্থিক অন্তর্ভুক্তি ও প্রযুক্তিগত উদ্ভাবন তহবিল |
বিকাশের ভবিষ্যৎ চ্যালেঞ্জ ও সম্ভাব্য ঝুঁকি
এক সময়ের ছোট্ট স্টার্টআপ বিকাশ আজ দেশের জাতীয় অর্থনীতির অন্যতম প্রধান চালিকাশক্তি। তবে আগামী দিনগুলোতে তাদের এই আধিপত্য বেশ কিছু গভীর চ্যালেঞ্জের মুখোমুখি হতে পারে:
- বাংলাদেশ ব্যাংকের রেগুলেটরি নজরদারি: টিআইবির সুপারিশ মেনে কেন্দ্রীয় ব্যাংক যদি ক্যাশ আউট চার্জে সর্বোচ্চ সীমা নির্ধারণ করে দেয় কিংবা টেলিকম কোম্পানি ও আধুনিক ফিনটেকগুলোকে উন্মুক্ত প্রতিযোগিতার সুযোগ দেয়, তবে বিকাশের একচ্ছত্র নিয়ন্ত্রণ ধাক্কা খাবে।
- নগদের পুনর্গঠন ও ব্যক্তিমালিকানায় হস্তান্তর: বাংলাদেশ ব্যাংকের গভর্নর ইতিমধ্যে ঘোষণা করেছেন যে, বাজারে স্বাস্থ্যকর প্রতিযোগিতা ফিরিয়ে আনতে রাষ্ট্রায়ত্ত প্রশাসক শাসনের পর নগদকে স্বচ্ছভাবে বেসরকারি খাতে ছেড়ে দেওয়া হবে।
- ইন্টারঅপারেবিলিটি ও ডিজিটাল কারেন্সি: সরকারি ‘বিনিময়’ (Binimoy) প্ল্যাটফর্ম এবং ব্যাংক টু ওয়ালেট সহজ ট্রানস্ফার চালুর ফলে মানুষ যেকোনো ব্যাংক বা ওয়ালেট থেকে অন্য ওয়ালেটে বিনা বাধায় টাকা সরাতে পারছে। এতে বিকাশের দীর্ঘদিনের তৈরি করা ‘নেটওয়ার্ক ইফেক্ট প্রাচীর’ দুর্বল হয়ে পড়ছে।
- বৈদেশিক মালিকানা সংক্রান্ত কৌশলগত নজরদারি: দেশের সিংহভাগ মানুষের আর্থিক ডেটা ও জাতীয় লেনদেন নিয়ন্ত্রণ করছে যে বিকাশ, তার প্রায় ৪৯ শতাংশ মালিকানা বিদেশি করপোরেশনের নিয়ন্ত্রণে। জাতীয় নিরাপত্তার দৃষ্টিকোণ থেকেও নীতিনির্ধারকদের নজর দিন দিন বাড়ছে।
৩৭ জন নিবেদিতপ্রাণ কর্মী, একজন শিল্পমনা উদ্যোক্তা এবং একটি ব্যাংকের যৌথ স্বপ্ন থেকে যাত্রা শুরু করে বিকাশ আজ দেশের সাড়ে আট কোটি মানুষের পকেটে নিজের অবস্থান পোক্ত করেছে। আর্থিক অন্তর্ভুক্তির বিবেচনায় এটি নিঃসন্দেহে দেশের সবচেয়ে সফল ফিনটেক বিপ্লব। তবে প্রতি হাজারে প্রায় ১৮ টাকার বেশি মাশুল প্রদান কি কেবলই একটি চমৎকার প্রযুক্তির সেবামূল্য, নাকি বিকল্পহীন বাজারের পরিকল্পিত একচেটিয়া প্রিমিয়াম, সেই প্রশ্নের জবাব আজও প্রতিটি সাধারণ গ্রাহকের ভাবনার কেন্দ্রবিন্দুতে ঘুরপাক খাচ্ছে।
সাধারণ প্রশ্নোত্তর (FAQ)
১. বাংলাদেশে বিকাশের মালিকানা কাঠামো আসলে কেমন?
বিকাশ সম্পূর্ণ ব্র্যাক ব্যাংকের একক প্রতিষ্ঠান নয়, এটি একটি আন্তর্জাতিক যৌথ মূলধনী কোম্পানি। এর ৫১ শতাংশ শেয়ারের মালিক ব্র্যাক ব্যাংক। বাকি ৪৯ শতাংশ শেয়ার আন্তর্জাতিক বিনিয়োগকারী যেমন কামাল কাদীরের মানি ইন মোশন, আলিবাবার অ্যান্ট ফিন্যান্সিয়াল, বিশ্বব্যাংক গ্রুপের আইএফসি এবং জাপানের সফটব্যাংক ভিশন ফান্ড-২ এর মালিকানায় রয়েছে।
২. বিকাশের ক্যাশ আউট চার্জ ব্যাংকের এটিএমের তুলনায় এত বেশি কেন?
ব্যাংকের এটিএম বুথগুলো ব্যাংকের নিজস্ব স্বয়ংক্রিয় হার্ডওয়্যার পরিকাঠামোয় চলে, যেখানে কোনো মধ্যস্বত্বভোগী থাকে না। কিন্তু বিকাশের ক্যাশ আউট নির্ভর করে স্থানীয় মুদি দোকানি বা এজেন্টদের ওপর। গ্রাহককে তাৎক্ষণিক নগদ টাকা দিতে এজেন্টদের প্রচুর নগদ অর্থ ধরে রাখতে হয়। ফলে প্রতি হাজারে ১৮.৫০ টাকা চার্জের সিংহভাগ (প্রায় ১৪ টাকা) এজেন্ট ও পরিবেশকদের কমিশন দিতেই খরচ হয়ে যায়।
৩. বিকাশকে কেন আইনগত মনোপলি না হওয়া সত্ত্বেও রেগুলেটরি মনোপলি বলা হয়?
আইনের দৃষ্টিতে বাংলাদেশে ১৩টি প্রতিষ্ঠানকে এমএফএস পরিচালনার লাইসেন্স দেওয়া হয়েছে, তাই এটি সরাসরি কোনো অবৈধ একচেটিয়া ব্যবসা নয়। তবে ২০১১ সালে বাংলাদেশ ব্যাংকের নিয়ম অনুযায়ী টেলিকম কোম্পানিগুলোকে এমএফএস থেকে বাদ দেওয়া এবং ব্র্যাকের বিশাল সামাজিক নেটওয়ার্কের সুবাদে বিকাশ বাজারে যে ৮৪ শতাংশের বেশি গ্রাহক ও ৯২ শতাংশ মার্চেন্ট নিয়ন্ত্রণ করে ফেলেছে, তাতে অন্য কোনো প্রতিষ্ঠান আর কার্যকর প্রতিযোগিতা গড়ে তুলতে পারছে না। এই অসম বাস্তবতাকে অর্থনীতিবিদরা পলিসি বা রেগুলেটরি মনোপলি বলে থাকেন।
৪. বিকাশে প্রিয় এজেন্ট সেট করলে ক্যাশ আউট চার্জ কত কাটে?
বিকাশ অ্যাপ বা ডায়াল কোড ব্যবহার করে যেকোনো দুটি নির্দিষ্ট এজেন্ট নম্বরকে ‘প্রিয় এজেন্ট’ হিসেবে সংরক্ষণ করা যায়। প্রিয় এজেন্টে প্রতি মাসে ৫০ হাজার টাকা পর্যন্ত ক্যাশ আউটের ক্ষেত্রে প্রতি হাজারে চার্জ কাটে ১৩.৯৫ টাকা। এর অতিরিক্ত লেনদেন বা সাধারণ এজেন্টের ক্ষেত্রে নিয়মিত ১৮.৫০ টাকা প্রযোজ্য হয়।
তথ্যসূত্র
- ↑ "Mobile Financial Services in Bangladesh: Governance Challenges and Customer Satisfaction Survey 2025", Transparency International Bangladesh (TIB) Research Report (12 February 2025). টিআইবি অফিসিয়াল গবেষণা রিপোর্ট
- ↑ "From MIT to bKash: Kamal Quadir and the Financial Inclusion Revolution in Emerging Markets", Harvard Business School Case Studies & MIT Sloan Management Review (18 June 2025). হার্ভার্ড বিজনেস রিভিউ কেস স্টাডি
- ↑ "Guidelines on Mobile Financial Services (MFS) for the Banks in Bangladesh: Regulatory Evolution & Supervision", Payment Systems Department (PSD), Bangladesh Bank (24 March 2025). বাংলাদেশ ব্যাংক এমএফএস নীতিমালা
- ↑ "SoftBank Vision Fund 2 Invests $250 Million in bKash, Valuing Bangladesh Fintech at $2 Billion", SoftBank Group Corp & TechCrunch Financial Intelligence (11 November 2025 Review). সফটব্যাংক ইউনিকর্ন ভ্যালুয়েশন বিশ্লেষণ
- ↑ "bKash Annual Financial Audited Statements and Performance Indicators Report 2025-2026", BRAC Bank Limited Shareholder Annual Disclosures (28 April 2026). ব্র্যাক ব্যাংক অডিটেড আর্থিক প্রতিবেদন
পাঠকদের মন্তব্য ০
মন্তব্য লিখুনএখনও কোনো মন্তব্য করা হয়নি
এই আর্টিকেল সম্পর্কে আপনার মতামত দিয়ে প্রথম মন্তব্যকারী হোন!
একটি মন্তব্য লিখুন
আপনার ইমেইল ঠিকানা প্রকাশ করা হবে না। লাল তারকাচিহ্নিত (*) ফিল্ডগুলো পূরণ করা আবশ্যক।